芯片板块六连阳！AI算力需求爆发+国产替代加速，机构资金盯上三大新风口

全球科技竞争加剧背景下，A股芯片板块连续6个交易日走强，驱动因素包括行业需求旺盛（AI、5G、智能汽车推动芯片性能要求提升，全球半导体设备采购额增长）、本土化进程提速（外部限制下国产替代加速，华为昇腾等厂商订单预期向好，大基金三期启动投向先进制程，国产光刻设备突破）、技术协同与产业成熟（AI模型适配国产芯片，全球存储芯片涨价带动相关企业活跃）、资金与情绪支撑（机构资金关注，券商上调评级，海外半导体指数走强）。AI芯片迎来智能驾驶芯片（L3自动驾驶落地推动需求）、边缘计算芯片（物联网带动低功耗芯片需求，未来三年增速超50%）、大模型训练芯片（算力需求季度攀升）三大新风口。关键金属材料（稀土用于存储设备、贵金属用于连接部件、散热材料创新）战略价值提升。半导体产业进入国产替代与全球技术演进双轮驱动的成长周期，投资价值持续显现。